La Asociación del Plan FAIR de California, la aseguradora de propiedad de último recurso del estado, nació de las cenizas humeantes, no de incendios forestales, sino de uno de los peores disturbios urbanos en la historia de Estados Unidos.
el Disturbios de Watts de 1965 Más de 600 edificios resultaron dañados o destruidos, lo que provocó la huida de las compañías de seguros y puso de relieve la necesidad de que intervenga un nuevo tipo de transportista.
El plan, creado por la Legislatura para cubrir a las comunidades en riesgo de incendios forestales, ha demostrado ser resistente y ha pagado miles de millones de dólares durante décadas, incluso después del Camp Fire de 2018 que destruyó la ciudad de Paradise y costó a las aseguradoras $12.5 mil millones.
Pero ahora el Plan FAIR enfrenta su mayor crisis desde el terremoto de Northridge de 1994, cuando fue rescatado por aseguradoras de propiedad con licencia estatal, que administran el plan y le brindan apoyo financiero.
El terremoto provocó pérdidas de seguros a la industria por un valor aproximado de 15.300 millones de dólares, o aproximadamente 33.000 millones de dólares ajustados a la inflación. Pero incluso después de la inflación, se espera que los incendios en las áreas de Palisades y Eaton en el Valle de San Gabriel sean más costosos.
CoreLogic, una empresa líder en análisis y datos inmobiliarios, estima las pérdidas de estos incendios en Entre 35.000 y 45.000 millones de dólaresNo incluye otros pequeños incendios que se produjeron. Los incendios dañaron o destruyeron más de 12.000 edificios y mataron al menos a 27 personas. Muchos propietarios de viviendas en zonas de incendio estaban en el plan FAIR después de que las aseguradoras se retiraran del problemático mercado de seguros de California.
Retirar más de miles de millones de dólares podría acabar con los 377 millones de dólares en reservas del plan, así como los 5.780 millones de dólares en reaseguro que el Plan FAIR anunció el viernes. El reaseguro exige que el plan pague los primeros 900 millones de dólares de reclamaciones y tiene otras restricciones.
Para evitar la quiebra, es posible que el plan tenga que depender de sus aerolíneas miembros. A su vez, pueden cobrar tarifas adicionales a sus asegurados para pagar las evaluaciones.
“Los incendios forestales de Los Ángeles están en camino de convertirse en el desastre natural más costoso de California en los tiempos modernos”, dijo el ex comisionado de Seguros del estado, Dave Jones. “A medida que la crisis climática empeora, el Plan FAIR enfrenta desafíos financieros extraordinarios para cubrir los riesgos que las aseguradoras privadas se niegan a cubrir debido al cambio climático”.
FitchRatings estima el valor total de Reaseguro por valor de 2.600 millones de dólareslo que, junto con el excedente de capital mínimo del plan, requerirá una valoración.
La compañía de seguros ofrece un seguro básico para la reconstrucción después de un incendio, así como cobertura para bienes personales, gastos incurridos durante la reconstrucción de una vivienda y algunas protecciones opcionales. Sin embargo, puede ser costoso y la cobertura del hogar es de un máximo de $3 millones. Además, el plan recomienda que los asegurados consideren adquirir un seguro privado adicional contra inundaciones, terremotos y otras pérdidas no cubiertas, incluidos robo y responsabilidad.
No está claro cuál será el proyecto de ley final del Plan FAIR, pero su exposición a nivel estatal se ha triplicado a $458 mil millones en los últimos años, según el sitio web del plan. Durante ese período, cientos de miles de propietarios de viviendas, especialmente en las colinas y otros vecindarios con alto riesgo de incendio, se unieron al plan cuando las aseguradoras se retiraron del mercado debido a las crecientes pérdidas por incendios forestales.
Según estimaciones preliminares publicadas el viernes, el plan dijo que ha asegurado el 22% de las estructuras dentro del área de Palisades Fire según lo define el Departamento de Silvicultura y Protección contra Incendios del estado, dejándolas expuestas a una pérdida potencial de más de $4 mil millones. Aseguró el 12% de los edificios en el área de Eaton Fire, lo que los puso en un riesgo potencial de más de $775 millones.
El plan dijo que ha recibido 3.600 solicitudes hasta el momento, pero espera que ese número crezca y ha reforzado el personal para manejar el volumen. Dijo que normalmente recibe reclamaciones que representan el 31% de su exposición total, pero sus pérdidas reales pueden ser diferentes.
“Nuestro objetivo principal sigue siendo servir a nuestros clientes y garantizar que se paguen todos los reclamos cubiertos. Los incendios forestales del sur de California han sido devastadores para familias y comunidades, mucho más allá de la pérdida de propiedad”, dijo.
Jewlz Fahn y su esposo, Terry, se inscribieron en el plan FAIR el año pasado después de que State Farm, que los ha asegurado durante más de una década, no renovó su cobertura contra incendios, propiedad personal y pérdida de uso de su hogar. En Fisk Street, que ardió cerca del corazón de Pacific Palisades.
Pudieron obtener una cobertura similar para su residencia (poco menos de $2 millones), pero su cobertura de propiedad personal se redujo de $1.55 millones a $153,000, así como un seguro por pérdida de uso, que cubrirá sus gastos de manutención mientras se reconstruye su casa. . También cayó bruscamente de 620.160 dólares a 153.000 dólares. Lo que es aún más frustrante, dijo Fahn, es no poder recibir el pago de los gastos de subsistencia a tiempo.
“Finalmente recibí una llamada telefónica el miércoles de mi gerente de reclamos, ocho días después de que comenzara el incendio”, dijo Fahn, de 52 años, que ha vivido durante un siglo. “Estaba tratando de mantener la calma y me dijeron que estaban tratando de hacerlo. hacer un anticipo”. Por seis meses, lo que para nosotros sería un total de $52,038 Hotel Medina con su esposo.
Por el contrario, dijo que una amiga suya recibió un pago de 75.000 dólares a los pocos días del incendio de su empresa de mudanzas comerciales.
La última vez que el plan enfrentó un desastre financiero de tal magnitud fue después del terremoto de 1994..
El plan estimó a sus miembros 260 millones de dólares para cubrir los costos de incendios forestales y terremotos, según el Departamento de Seguros del estado, lo que llevó a la creación en 1996 de la Autoridad de Terremotos de California, una organización sin fines de lucro que ahora proporciona alrededor de dos tercios de la cobertura de terremotos en el estado. .
A medida que aumentaron las obligaciones del plan FAIR, el comisionado de seguros de California, Ricardo Lara, impulsó el plan. Una serie de reformas el año pasado Que busca alentar a las aseguradoras privadas a suscribir más pólizas en comunidades en riesgo de incendios forestales dándoles concesiones, incluido el derecho a cobrar a sus clientes de California el costo del reaseguro que compran y que es atribuible a los riesgos estatales.
Estas reformas apenas están comenzando, pero una disposición controvertida destinada a reforzar las finanzas del Plan FAIR en caso de un desastre podría cargar a los propietarios de viviendas en todo el estado con el costo de cualquier rescate.
La medida permite que el plan valore a las compañías aéreas miembros, una vez que agoten sus reservas y sus bonos de reaseguro y catástrofe, hasta mil millones de dólares para pagar reclamaciones residenciales y mil millones de dólares para pagar reclamaciones comerciales. Luego, los operadores pueden cobrar a sus clientes residenciales y comerciales una tarifa adicional por la mitad del monto evaluado. (A los propietarios de viviendas no se les pueden cobrar tarifas adicionales por pérdidas comerciales).
Las aseguradoras también pueden cobrar a los asegurados un 100% adicional de las evaluaciones por encima de esos montos. Cualquier tarifa adicional requiere la aprobación del Comisionado de Seguros.
El organismo de vigilancia del consumidor, que redactó una medida electoral en 1988 que designaría a un comisionado de seguros electo con autoridad para revisar y rechazar solicitudes de tarifas de seguros, calificó la disposición como un rescate para la industria el año pasado. El grupo dijo que la ley actual no permite cargos adicionales. Lara confirmó que lo había hecho y dijo que ofrecía cierta protección a los consumidores.
“Para nosotros, es bastante simple”, dijo Carmen Balber, directora ejecutiva del grupo de consumidores de Los Ángeles. “Los propietarios de viviendas en todo el estado no deberían verse afectados por los incendios de Los Ángeles porque las compañías de seguros abandonaron esos vecindarios y arrojaron a los propietarios a la FERIA. plan.” “.
El portavoz de Lara, Michael Soler, dijo que no podía comentar si el comisionado aprobaría tarifas adicionales, pero señaló que la disposición exige que el plan FAIR se implemente en todas sus finanzas antes de que se pueda considerar cualquier evaluación.
“Esto añade otra capa que nos impide llegar a un punto en el que tengan que traspasar los costos”, dijo.
No hubo tarifas adicionales para los propietarios de viviendas después del terremoto de Northridge.
El plan FAIR dijo en su actualización que si necesitaba evaluar a las aerolíneas miembros, se basaría en su participación de mercado en 2023, pero aún no ha llegado a esa determinación.
State Farm General, la aseguradora de viviendas más grande del estado, se convirtió en un saco de arena después del incendio al anunciar el año pasado que no renovaría alrededor de 72,000 pólizas de seguros residenciales y comerciales en todo el estado. La semana pasada, anuló esa decisión para todos los clientes residenciales en el condado de Los Ángeles cuyas pólizas aún no habían expirado.
John Varney, director ejecutivo de la empresa matriz State Farm, dijo al Times la semana pasada que la aseguradora con sede en Bloomington, Illinois, recuperará las tarifas que pueda de sus asegurados según lo permite la ley estatal.
“Si hay una evaluación del plan FAIR y la capacidad de traspasar estas tarifas adicionales, entonces sí, eso es lo que haremos”, dijo.
Mercury Insurance, una de las aseguradoras de viviendas más grandes del estado, anunció una semana después de que comenzaron los incendios que su análisis preliminar mostraba que sus pérdidas aumentarían. Quizás más de 150 millones de dólares Debe pagarse antes de que comience el proceso de reaseguro y cubre pérdidas mayores. También dijo que su reaseguro cubriría cualquier evaluación del plan FAIR.
La compañía se negó a decir si impondría tarifas adicionales a sus clientes y remitió cualquier comentario a Lara, quien, según un portavoz de la compañía, “establecería las pautas”.
La idea de que millones de californianos que no viven cerca de los incendios del condado de Los Ángeles podrían enfrentar cargos adicionales en sus pólizas de propietarios de viviendas, que en algunos casos ya han aumentado en cientos o miles de dólares en los últimos años, llevó a los legisladores de Sacramento a considerar sustituto. .
Apenas dos días después de que comenzara el incendio de la barrera, dijeron los legisladores. presentar un proyecto de ley Esto permitiría al plan FAIR hacer flotar los bonos si la aseguradora experimenta “problemas de liquidez”. El Plan FAIR dijo que apoya el proyecto de ley.
“La pregunta más importante para nosotros ahora es: ¿Cómo podemos ayudar?”, dijo el presidente de la Asamblea, Robert Rivas, al presentar la legislación patrocinada por dos legisladores del sur de California.
Un portavoz del gobernador Gavin Newsom dijo que “la crisis climática lo ha cambiado todo” y que el gobernador y el comisionado de seguros todavía estaban tratando de evaluar los impactos de los incendios en el plan, pero estarían “vigilantes mientras el plan FAIR explora sus opciones”. Debemos asegurarnos de que se paguen las reclamaciones de los californianos afectados”.
Jones, el ex comisionado de seguros, se muestra escéptico de que ofrecer miles de millones de dólares en bonos exentos de impuestos para pagar reclamaciones sea una solución a la crisis, aunque sería muy útil para garantizar que haya dinero disponible para pagar las reclamaciones del Plan FAIR.
“Los bonos les ayudarán a pagar las reclamaciones cuando lleguen, pero tienen que poder pagar los bonos. La única manera de pagar los bonos es con una tasación si se acaba el dinero”, dijo. No eres una varita mágica”.
Ben Poston, redactor del Times, contribuyó a este informe.
